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降息了 保险怎么办？ 2008-12-3 9:23:55 　　降息了！这次央行的降息幅度是如此巨大，尤其是长期存款利率，五年期由此前5.13厘大降126个基点至3.87厘，这对于许多“食息一族”而言无疑是一个噩耗。 　　那么，降息对于保险产品是否有影响呢？暂时来看，会受到降息波及的，主要是投连险、万能险以及分红险这些理财类保险，而纯粹保障型保险则较少会受到冲击。 　　投连险：表现因市场而异 　　投连险作为类似基金的理财类保险，其表现取决于各个投资账户具体的投资品种以及对应投资市场的表现。就目前投连险投资账户的品种而言，主要涉及的大致就是股票和债券两大市场。 　　　　万能险：结算利率下调是趋势 　　相比投连险，万能险其实是与银行存款利率变动关系更紧密的品种。早在上一轮减息周期中，万能险就凭借比定期存款高一点的结算利率成为了许多储户的替代性选择——尤其是不少万能险产品保证至少2.5％的收益率，更是让储户在减息周期中找到了一个避风港。 　　　　分红险：负利差可能影响分红 　　相比万能险、投连险，分红险是投资类保险中相对稳健的产品，其一般会根据合约安排一个现金流，给予投保者基本的保证回报，然后再根据保险公司的运营情况给予投保者额外的分红。 　　分红险的分红，来自于保险公司死差、费差、利差这三块。在这三块中，会受到影响的是利差收益，考虑到保险公司一般通过协议存款、债券等形式实现收益，降息无疑将削弱保险公司的盈利能力，利差也会因此下降——个别公司若产品设计时出现问题，出现负利差亦非不可能。 　　当然，分红险的结构决定了投保者在降息中至多面对利差减少导致的分红下降，但是此前保险公司允诺的保证回报部分则不会有任何的改变。